Dîtek li Cenazeyên Cûda yên Celeb û Bondên Cûda Çêdikî Performan kirin
Dema ku hûn veberhênanê vebirin, divê hûn fêm bikin ku pargîdan û bendên di portfolloyê de ji derveyî hilberîna fînansê, dravan û dahatiyên berjewendiyê cuda dikin. Ev dersên van du sîteyan xwedî pisporên xwe, qezenc û qezencên xwe hene. Ji bo ku hûn ji bo we û malbata te rast e ku hûn bi wan biryaran agahdar bikin girîng e ku hûn bi wan re bizanibin.
Ji bo pêşniyarên gelemperî, bi hinek astengiyên ku di destpêka karsazekê de bi 30+ salî ve ji hêla teqezî an jî retîreyek kevntir a ku ew nikarin bi rîskek astengî re bi qezenca kapîtaliyê re bi jiyana xwe ve bigire hebe. karê, pir caran bêaqil e ku ji bo 100% hilber an 100% peywendiyên we hene. Mixabin, ji bo min veberhênerê nû ye ku nexşterên nû nabînin, û heta ku salan di çarçoveya 401 (k) plankirin an Roth IRA de veberhênin, dê ji hêla herî piçûk ve, pir caran di demên gavê de gelek caran dimeşînin.
Dibe ku têkoşînê tê fêmkirin. Li ser perspektîvek veberhênerê bêbawer e ku bazara sekuler a dirêjkirî ye. Piştî çend salan barkirina hilgirtina dîtina, nirxên hesab zêde dibin, û deynên dravaniyê zêde dibe, dibe ku dibe ku hûn hişyar bikin ku karê ku di berê de xebitîn de berdewam bikin. Rastiya ku ew carinan pir caran pir bi xeter e ku ji bo kirîna firotanê ye, ji bo qezencên berbiçav, bi taybetî di rewşên xetere de da ku nimûne ku dahatiyên gazîner-gihîştî yên berbiçav , nîv û an jî, ji bo hilberên bacanê bistînin.
Prices nehêle nav rêzên valahiyên xwe bikişînin - hûn nikarin rastiya mathematîkîk dûr bimînin - gelek dem jî di rêberê dijberî de wek rûbirû. Bendeyên mezin têne kirin. Sêwirînera veberhênêr-ê veguhestin sekinandin, heta ku çuçê xwe dîsa dîsa dubare dike.
Bi gelemperî, veberhênerê fêm nakin ku veberhênana demdirêjî divê di nav pênc salan de herî kêm , bête nirxandin . Ew li borsên xwe, fonên hesab , fonên hevbeş , an deynên din, û piştî çend hefte, mehên, an jî salan jî digerin, nişkê ve biryar didin ku ew ne jî wekî ku ew difikirin ku ew bên kirin. Piştre van tiştan ji bo her tiştê ku baş bûne derxistin. Pirsgirêk ji bo pêvajoya dewlemendiya dewlemend e ku pêvajoya firokeya Morningstar ya fona hevgirtî ya di investorên lêkolînê de nîşan da ku di dema demên bingehîn de% 9, 10%, û 11% zêde bûn tenê tenê% 2, 3%, an jî 4% hebûn. %. Bi awayekî din, bi awayekî din, berpirsiyarî ji bo gelek veguhestinên sub-optî ji hêla veberhêneran ve têne kirin, lê dibe ku li ser bingeha sîstemê-pergala wan jî heqê bihayê şêwirmendiya veberhênanê ya bazirganiyê de. Bi kêmanî bi bihayên ku hûn bi plankirina jiyana jiyanê ya bacê û parastina bingehîn, parastinê û bernameyên dijî-xizaniyê bidin dayîn ku plankirina armanca plankirina alîkariya plana personalîzîkî. Gelek ji xeletiyên bi rêbazên tevgerî çend hûrgelan hûrgelan rizgar kirin. Hûn bi xerîdar û qezenckerên we biqewimin in.
Di vê gotarê de, ez dixwazim bibînim ka çiqas bark û girêdan ji ber hilbijarkên an girêdan ji hêla xwe çêtir dibe ku encamên çêtir çêtirîn.
Ez ê nabe ku hûn ji we re di dersên van dezgehên van dezgehên veberhênanê de bi awayekî xwe vebêjin, lê ez ê bibêjim ku ez li kampa Bexdayê ya Bexdayê Benjamin Graham, ku wisa difikirim ku karsaziyek ne-profesor ji 25% kêmtir û ji% 75 an ji hêla sîgorteyê ve negirtin, tenê di ser jiyana xwe ya li ser serdestkirina guhertina dema ku hûn hewcedariya wan cuda ne, an jî dema ku çemên valahiyên pirzimanî pêk têne ku ew her du nifşan pêk dikin. Mînakek baş e ku di cîhana rastîn de dê John Bogle, damezirandina berbiçav, li ser dahatiya dot-com biryar da ku hemî 25% an jî sozên xwediyê hevpar a kirînê û lêgerîna qezencê, lê di nav deynan vebikin. girêdan. Ji ber vê yekê, ez dixwazim agahdariya we bi te re bikim da ku hûn ji bo ku hûn dixwazin dixwazin, pirsên ku hûn dixwazin şêwirmendê xwe bipirsin, û nimûneyên astengiya dîrokî cuda cuda hene.
Bila Destpêka Destpêkê Dest pê bikin: Nirxandina Çiqas Çiqas û Bondên Cûda hene
Ew baştirîn bi dest bi bingehîn dest pê dike. Bend û girêdan çi ye? Ew çawa cûda ye?
- Dabeşkirina parçeyek di warê karsaziyê de xwedan xwedan nerazî dike Heke rewşên ku rûdinin dibe, dibe ku hûn li kartê sandwich xwedan û bi deh parçe parve bikin, her yek ji her parçeyê xwedî 1/10 qezenckirina qezenc û anjî heye. Heke hûn hemî 10 barekan in, hûn 100% ji pargîdaniyê xwedî. Bazara bazara ewlekariya rastîn a rastîn e ku derheqê xwedan û potansiyona ku li her tiştê ji şîrketên çîkal ên firotin, ji berhemdêrên avê, pîşesazên avahîmên ku ji bo hilberên qehfên qehfê, sîgorteyê pisporên pirtûkxaneyê, bankeyan li xwarinên alkol, alkolên alkol pargîdaniyên spas Ji bo ku fikrên bazirganî yên karsaziyê yên ku hûn dikarin xwediyê bazirganiya firotîna kirîna bazirganiyê bistînin, bisekinin ev pisporên sektoran û pîşesaziyê di S & P 500 de kontrol bikin. Di dirêjahiya demên dirêj de, dibe ku, nebe, li cîhana bêtir xwediyê xwediyê bazirganî ya karsaziyê bi vegera paytexta mezin .
- Têkiliyek deynek ji hêla kirînê ve girêdayî derxistina peywendiyê ve girêdayî ye. Bondên berevan ji aliyê gelan ve têne damezirandin. Peywendiyên şaredarî bi şaredariyan têne kirin. Bondên karsaziyê ji hêla karsaziyê ve têne belav kirin. Piraniya piraniya van-vanilla-ê, bi taybetî di Dewletên Yekbûyî de, tevlêbûna pargîdaniya xwe wekheviya rûyê xwe ya peywendîdar bi tevlêbûna paşê, paşî her şeş mehên meha her du şeş mehê heta ku bendê maqûl dike, dê li sereke divê sereke veguhestin heke heke belavkerê peywenddar hate betalkirin an jî ku hûn nikarin berpirsiyariyên xwe bifikirin, di rewşê de dadgehiya bankruptcy dê bibe tevlî bibin.
Vê derewletiyek hevpar e ku têkiliyên bendên ji hêsantir ewle ne, lê ev ne rast e . Bêguman, ew eşkere ye ku dibêjin ku stok û bendên rîskên cuda hene ku dibe ku hûn dikarin bi awayekî cûda bi xuyakirina hêza we ya gefa we dikare dibe ku tehdît nakin.
Stocks nehêl in. Bi veberhêneran ji bo wan bidomînin, û qezenc nakin, hêrs û tirsa carinan carna hilweşîne. Bazirganên baş ên kişandin dê di demên ku di sala 1973-1974 de hatine derxistin, bêtir ji ber ku ji wan re hebe ku kiryarê her tiştek rîkî, ku tevahiya şirket kir û ji bo mayina xwe ya mayî an jî jiyana xwe pêk tê. Di heman demê de, hûn di demekê de dema ku xerab, karsaziyên neheqdar ên bazirganî bi zelaliyên dewlemendî re bazirganî, temamî ji rastiyê veguherand. Nimûne baş e ku paşîn 1999, dema ku bloya înternetê tevahî fala bû. Dema ku ew ji hêla çêtir çêtir û fînansên gihîştina bazara 55% ya bazarê winda kir, di dema 2005-2009-2009 de dema ku dibe ku nifşên dewlemendiya mirovên dewlemendî ye, hêja karsaziyek hêja ku mirovên dewlemendiya dewlemendiya xwe çêkiriye; ji ber sedemek ne diyar e ku muxalefeya aboriya sereke pêşniyar dike û zêde dike. Hin kes bi tenê hestyarî, zelal, an jî psîkolojî bi karanîna vê yekê ne. Bê baş e - hûn ne ku hûn li borsên dewlemend bikin , lê dewlemendtir bikin , lê ew karê din dijwar e.
Bonds bi gelemperî bêhtir neçar in, nebe ku bendên dikarin ji hêla hêja ji hêla hêja ji hêla sala 2007-2009 ve derxistin dema ku veberhênana veberhênanê ve hate danûstandinan û gengaziyek mimkin dibe, heqê krediyên mezin ên ku li ser bazarê, drav bihayên kêm (Tiştên gelekî xerab bûn, şirketek navdar a ku şîrove kir ku ew di çarçoveya hilweşînê de di nav de hilweşandiye du şertên bendên wekhev, yek yek du caran wekî din wekhev kirin. Xezîneya Dewletên Dewletê ji bo ku rêjeya wateya neyînî neyînî , wateya ku veberhêneran ji bo pereyê winda bûne, lê peywendiyên sîgorteyê li dijî pergala wergirtina pergalê-pîvan. û belavkerê peywend dikare dema sereke ya sereke bistînin, xeterekî mezin bi veberhênanên veberhênan e, ew e ku ew ewan sozê paşnavkirina paşerojê ya paşerojê, nirxê navîn nîşan dide. Bi peyvên din, gava ku hûn girêdana dirêj a dirêj bikirin, hûn diçin pir diravê. Gava ku hinek hûrgelan ji bo parastina enflasyonê heye, heya ku heya TIPS û Sînema ku ez girêdanên rizgarkirî hene , dibe ku hûn dikarin kêmkirina kêmkirina kirina kişandina giran even even if we dewlemendiya navxweyî ye. Hin cûreyên bendiyan ji bo parastina berbiçavkirinê, ji bo wekheviya bendên EE , ku ji bo nirxa paşê-heqê wan ve hatibû redkirin, hebin ku tu her tawanbarê erêkirina zindanê ya ku hûn dikarin bisekinin, bêyî şertên bazarê.
Ev dibe ku ji berfirehek piçûktir e, lê ji ber her yek ji Dewletên Yekgirtî standard standardê zêr bû. - Biryareke dilsoz a ku ji alîyê Banka Navendî ve tê vekiriye ji ber ku ji ber belavkirina pereyên dravê yên dîroka dîroka dîroka dîrokê ve têkoşîna şer bikin. diyar kir ku Kongre nikare alîkarî lê lê bêtir lê zêde bike. Ev polîtîkaya inflasyonê di encama bacê de ji hêla bacê ya dolar re bi bacê ve girêdayî dorpêçê ya bargiraniyê di nav deh salan de derbas dibe û kêm. Min got ku, di bin mercên bacê 30-salan de bendên bacê "betalên xweseriyê" bêne nav kirin. Di rastiyê de, ji bo kesek an malbatek an malbata, di nav hesabek bacê 30-salê de di hilberîna wê de li gorî niha ya 2.72% asinîn e. Risk ji hêla hilberên firotanê ve mezintir e ku dibe ku di dema çend salan de zêdebûna 50% an jî bêtir kêm dibe dema ku hûn destnîşan dikin "wekî" rîsk "wekî derfetek ji bo windakirina kirîna hêza dirêj.
Baware Li Çawa A Bêguman ya Stocks û Bonds Dema Bexdayê Dema Bazara Barkirina Stenbolê Stabilized
Bi hev re girtin, her çiqas, qezencên hilber dikarin kêmkirina bendên girêdan û qezencên bendav dikarin li barkeyên hilgirtinê bistînin. Bi damezirandina du portûrek yekgirtî, lê dibe ku hûn dikarin bileziyek pir kêmtir, berevaniya hêzdar a li dijî danserê mezin a din (hilberên% 90 ji hêja xwe ji wan re yek fêrgehên cuda yên di warên cuda de di warên cuda de bi xwarin û Barkirina belgeyên bêtir lihevhatinên petrolê yên ku ji hêla neftê ve girêdayî ye, tevlihevtirîn be.),, bêtir aştiya hişmendiyê, û asta bilindtirîn garantî. Dema ku Reserve Federal Federal ne bi tecrûbeyên berbiçav re bi polîtîkayên diravî û rêjeya erênî re asta gelemperî vedigere , dibe ku hûn ê wergirtina li ser portfolios li ser tevlêbûna bilindtirîn e, wateya wateya bêhtir bêhtir.
Li ser vê yekê, agahdar e ku agahdar dike ka çiqas barges û girêdan di nav deverên veberhênanên kapîtal ên paşerojê de di gelek portfolios de cuda bûn . Ji bo vê yekê, ez ê dihêle standarda zêrîn ya şopandina danûstendina veberhênanê, Ibbottson & Pirtûka Komeleyê ya Komelefîlmên , ji aliyê Morningstar ve hatî belav kirin.
Pêşîn, bila bi salek yek salê vegerînin li bihêlin. Di dema 1926 û 1910'an de digerin, çiqas celebên cûreyên mezin ên kapîtalîzasyonên mezin û bendên hikûmetê yên demdirêj a di bin çêtirîn û xirabên herî xirab de çê kirin?
- Pargîdaneya 100% hilberên di 1933'an de dema ku ji hêla 53.99% zêde bû ve vegera xwe ya herî bilind e. Ew di sala 1931 de vegera herî herî herî kêm bû dema ku 43.34% nirxê wê winda kir. Ji 85-salan di dema wextê deynê de, vegera wan di nav wan de 61 salî û negatîf hebûn. Di nav 85 salan de, portfiroşiya tevahiya 52-ê di 52 salan de herî firotanê ya bark / bendavên mîkrofxweş bû. Rêjeya rêjeya salane ya navîn a ji bo hemî demjimaran 11 an8% per sal bû.
- Portfiroşên danûstandin û girêdan% 90 hilber û 10% bendên xwe di sala 1933'an de vegera herî bilind ya ku dema ku ji% 03.03% mezin bû. Ew di sala 1931 de vegera herî herî herî kêm bû dema ku ew ji hêla 39.73% derxistiye. Ji 85-salan di dema wextê deynê de, ev taybetî tevlîheviya stok û bendên 62 salî yên wan salan û neyînî ya nîjer e. Di nava 85 salan de, ew carî bi mûzeyên din ên danûstandinên danûstandinên bi carî qet herî herî vegera portfolios bû. Rêjeya rêjeya salane ya navdar a salê ji bo hemî demjimaran 11.25% salane bû.
- Portfiroşên danûstandin û bendên 70% hilber û 30% bendên xwe di sala 1933'an de vegeriya herî bilind ya ku ji alîyê 38.68% zêde bûn ve vegerand. Di sala 1931 de vegera wê ya herî herî kêm bû dema ku ji hêla 32.31% daketiye wenda kir. Ji 85 salan di dema dravaniyê de, ev taybetmendiya mûzeyan û bendên 64 salan di van salan de û erênî neheq bû. Di nava 85 salan de, ew carî bi mûzeyên din ên danûstandinên danûstandinên bi carî qet herî herî vegera portfolios bû. Rêjeya rêjeya salane ya navdar a salê ji bo hemî demjimêr 1001% bû.
- Pargîdaniya danûstandinên bars û girêdan 50% hilber û 50% bendavên di sala 1995 de vegerand 34.71%. Di sala 1931 de vegera herî herî herî kêm bû dema ku 24.70% nirxê wê winda kir. Ji 85-sal salî di dema dravaniyê de, ev taybetmendiya stok û girêdan di 66 salan salan de erênî erênî û neyînî ya mayî bû. Di nava 85 salan de, ew carî bi mûzeyên din ên danûstandinên danûstandinên bi carî qet herî herî vegera portfolios bû. Rêjeya rêjeya salane ya navdar ya navîn ya ji bo hemî demjimaran 8.79% per sal bû.
- Portfiroşên danûstandin û bendên 30% hilber û 70% bendiyên xwe di sala 1982 de vegerand 34.72%. Di sala 1931 de vegera herî herî herî kêm bû dema ku ew ji hêla 16.95% ya wê winda kir. Ji nav 85 salan di dema dravaniyê de, ev taybetî tevlîheviya stock û girêdan di 68 salan salan de erênî û neyînî ya mayî ya erênî bû. Di nava 85 salan de, ew carî bi mûzeyên din ên danûstandinên danûstandinên bi carî qet herî herî vegera portfolios bû. Rêjeya rêjeya salane ya navîn a ji bo hemî demjimêr 7.61% her sal bû.
- Portfiroşên danûstandin û girêdan 10% hilber û 90% bendên xwe di sala 1982 de vegerand ku herî zêde 38.48% bû. Di sala 2009ê de vegeriya herî herî kêm bû dema ku ew ji hêla 11.23% derxistiye. Ji 85-sal salî di dema dravaniyê de, ev taybetmendiya stok û girêdan di 66 salan salan de erênî erênî û neyînî ya mayî bû. Di nava 85 salan de, ew carî bi mûzeyên din ên danûstandinên danûstandinên bi carî qet herî herî vegera portfolios bû. Rêjeya rêjeya salane ya bihêztirîn ya ji bo hemî demjimaran 6 sal 5.45% bû.
- Portfiroş ya 100% bendiyên di sala 1982 de vegeriya herî bilind ya ku ji aliyê 40.36% zêde bû. Di sala 2009ê de vegera herî herî kêm bû dema ku ew ji hêla 14.90% wê wenda kir. Ji 85 salan di dema dravaniyê de, vegeriya 63 salan wan salan û neyînî yên mayî yên din. Di nav 85 salan de, pargîdaniya hemî-hemî ya herî bilind ji hemî pargîdaniyê veguhestin veşartina stok û bendên 33 caran bû. Rêjeya rêjeya salane ya navdar a salî ya hemî demjimêr 5.88% salane bû.
Wekî ku hûn dikarin ji vê datayê daneyên berfireh bibînin, tevliheviya stok û girêdan di portfelloyê de bi awayek berdewam dibe. Li ser pişka paqij, we bi gelemperî bilindtir heye lê gihîştina van hewceyên germî, germên kevir, û kolektîfên çêkirî yên avahiyên çêkirî. Di 33 salan de ji 33 salî, hûn salê xizan bûyî ji we di destpêka salê de bû. Di mînakek herî zêde de, te dît ku 43.34% ji paytexta hêja ya li dûmanê diçin. Ji bo ku perspektîfa xwe binivîse, ew di nav mehan de diwanzdeh meha diwanzdeh dolarê $ 500,000 dolar di $ 216,700 û $ 283,300 de dibînin. Gelek kes nikare vê rewşê nirxandin ku tevî xwediyê xwediyê wekheviya xwenîşandanek xuya dike ku ew yek ji hêla herî bandor û bi awayek firehî, dirêjî, dirêj, rêyên dewlemendiya avahiyê çêbikin . Li alîyê din, tu dît ku bazara niştecîhan ya girêdan bi rêjeyên rêjeyî yên li gorî firotên kêm kêm dikin. Her tiştê di jiyanê de lêçûna bazirganî heye û hevrêziya we ya pispor tune ye.
Cihê şahiyeke mezin di navîn de hebe. Portfiroş ya nîvên nîv û sifên nîvê tenê ne vegerî baş , ew ji 85 salî ji 66 de erênî bû. Ji ber vê yekê wateya ku hûn tenê 19 salan piştî ku hûn di dawiya salan de ne ji we re dest pê kiribû, hema ku bi dest bi dest pê kir, bi kêmanî wekî şertên navîn nirxandin. Ew ji ber pargîdaniya tevaheviyê ya ku ji 33 salan ve di heman demê de hebû gelek tiştek cuda ye. Heke aştiyê hişyariya ji berhevkirina mezintir ya portfêlê di heman demê de di navbera stok û bendên ku hûn qursê bimînin, dibe ku dibe sedema malbata we ji ber ku hûn ji hêla we re bêtir drav didin, Alîkariya mûzîka betal a berbiçav. Ev cûdahiyek di navbera fînansê kevneşopî de, ku bi dilsoziya ekolojîk, û fînansîyona aborî ye, ku encamên herî baş dibînin û şertên mirovan pêk tê.
Bila Bi Roja 20-Salê Di Roja Hilbijartinê de Belediyeyên Siyaset û Bondên Bikin
Veguhêrînên salane balkêş in, lê ewqas jî, demên dravikên dirêj ên dirêj hene. Em bila pêngav ji hêla daneyên salane ya ku em lêkolîn kirin û binêrin ka çawa ew heman portfolios li ser bingeha rîsandina bîst-sal salî didin. Ew e, di sala 1926ê de veberhênanê dê di sala 1946ê de bi temamî wê diaxivin, di sala 1927 de, veberhênana wê di sala 1947ê de pêkhatî bûye. Ji kerema xwe vebigere ku van portfolios neyên ku tecrûbeyên teknolojî neyên bikaranîn, pir caran ji bo karanînê têne bikaranîn, wekî wekî bihayê bihayê bihayê , ku dikarin di demjimêr de vegerin. Nimûneyeke baş, ku hûn di demekê de bibînin, di 1929-1948 de, di dema demekê de pargîdaniya tevahiya stockê bi tenê% 3.11% bû. Lêbelê, ku we di vê demekê de veberhênan bû û ne bi tenê zehfek pêdivî ye, vegera we wê xuya dike ku hûn xwediyê bazirganiya hinek karsaziyên bazirganî li hêja di heman demê de tenê her çend nifş dîtin dîtin. Bi rastî, ew pir dirêj nekir ku ji Dîpa Mezin veguhestin lê ev fêmbûna vê derheqê nerazîbûna ku hejmarek hejmarek piranîya veberhênerên bêkar eşkere dike.
- Portekîfê ya 100% hilberên xwe di navbera 1980 û 1999 de vegera 20-sal bilind bû, dema ku ew bi salê 17.88% bi salê ve girêdayî ye. Ev di navbera 1929 û 1948 de vegera herî herî kêm bû, dema ku ji hêla 3.11% ve salan ve tête. Rêjeya navîn ya salane ya ji bo her tengahiyên tevahî 11.30% bû.
- Portfiroşên danûstandin û bendên 90% hilber û 10% bendên xwe di navbera salên 1980 û 1999 de vegerî 20-sal salî bû, dema ku ew bi salê 17.28% bi salan ve tête. Ev di navbera 1929 û 1948 de vegera herî herî kêm bû, dema ku ji hêla 3.58% ve salan ve tête. Rêjeya navîn ya salane ya ji bo her demjimêr ve girêdayî ye 10.84%.
- Portfiroşên danûstandin û bendên 70% hilber û 30% bendên xwe di navbera 1979 û 1998 de vegeriya 20-sal bilind bû, gava ku ew bi salê 16.04% bi salane ye. Ew di navbera 1929 û 1948 de vegera herî herî kêm bû, gava ku bi salê 4.27% ve tê hesibandin. Rêjeya navîn ya salane ya ji bo her demjimêr ve tête 9.83%.
- Pargîdaniya danûstandinên danûstandinan û bendên 50% hilber û 50% bendên xwe di navbera 1979 û 1998 de vegeriya herî bîst-sal salî bû, dema ku ew bi salê 14.75% bi salane. Ew di navbera 1929 û 1948 de vegera herî herî kêm bû, dema ku ji sedî 4.60% ve tête. Rêjeya navîn ya salane ya ji bo hemî demjimêrên mûzîkî 8.71% bû.
- Portfiroşên danûstandin û girêdan 30% hilber û bendên 70% parçeyek vegeriya xwe ya bîst-sal salî di navbera 1979 û 1998'an de dema ku ew bi salê 13.38% dor bû. Ev di navbera 1955 û 1974'an de vegera herî herî kêm bû, gava ku ji aliyê 3.62% ve salan e. Rêjeya navîn ya salane ya ji bo her demjimêr hejmarên 7.47% bû.
- Portfiroşên danûstandin û bendên 10% hilber û 90% bendên xwe di navbera 1982 û 2001 de vegeriya bîst-bîst salan hilberîn, gava ku ew bi salê 12.53% dor bû. Ew di sala 1950 û 1969 de vegera herî herî kêm, dema ku ew bi salê% 1.98% ve tête. Rêjeya navîn ya salane ya ji bo hemî demjimaran 6.12% bû.
- Portfiroş ya 100% bendiyên di navbera 1982 û 2001 de vegeriya bîst-bîst salî berfireh kirin, dema ku ew bi salê 12.09% bi tevahî salim. Ew di sala 1950 û 1969 de vegera herî herî kêm dibe dema ku ew bi salê ji% 0.69% ve girêdayî ye. Rêjeya navîn ya salane ya ji bo her demjimêr ve têkoşîn 5.41% bû.
Hingê dîsa, li ser bîst-sal salê, biryara têkildarî lihevhatina rastê û girêdan li di portfêlovê de di nav bazirganiyê de di navbera tehlûkê de (tevlîheviya volatilî) û vegera paşerojê ve girêdayî bû. Li ku tu dixwazî xwe bi xwe re bisekinin, da ku derê dabeşkirina belavkirinê, bisekêşîna pêşerojê berbiçav bisekine berfirehiya berê, mîna ser celebên hûrgelan li ser hûrgelê xwe ya hûrîzonê ji bo ewlehiya hestyarî girêdayî ye.
Çawa Alîkariya Destûra Between Stocks and Bonds Di Demjimêr Guhertin Ku Heke Konseya Bazirganî Wî an Portfolio ya Rebalanced Ne Rebalanced
Yek ji daneyên danûstandinên herî balkêşî yên ku gava kontrola karanîna wextê li ser bingeha dravaniya taybetî ya rêjeya di navbera stok û girêdan de ye ku di binavên dawî de nirxandin. Ji bo vê dataê, dîsa, ez di çileya pêşîna 2010ê de, ji ber ku ev demê ku ez di vê demê de, bazara herî akademîk ya herî baş e, bazara bazarê di 2011 û 2016 de, ew tenê tenê ji bo vegerinên bilind rêjeya mezin. Ew e, beşên hilgirtin dê ji hêla mezintirîn portfolios ve bigihîje ji ber ku ez li ser xwe nîşanî we nîşan bide ku encamên bingehîn wê bi zehf guhertin.
Ji bo pargîdaniyek di sala 1926ê de bêyî ku bêyî hevbaweriyê pêk tê de pêkhatî, dê sedî ji sedemên xilaskirina kîjan sîgorteyê ji ber ku xwezayî ya xwezayî, dê lihevhatî derxistin; ku ew xwediyê şîrketên berhemên hilberîn ên ku, wekî çîna dabeşîn, temaşe dike ser wextê? Ez kêfxweş im ku we dipirsim!
- Pargîdaniyek ku bi tevlîheviya danûstandinên danûstendinê û bi bermîlên 90% heta berê û 10% ê paşîn dest pê kir, wê bi 99.6% veqetandin û 0.4% peywendiyên xwe bi dest xistin.
- Pargîdaniyek ku bi tevlîheviya danûstandinên danûstendinê û destpêkirina 70% ji berî berê û 30% ê paşîn bi dest pê kir, wê bi% 98.5% veguhan û 1.5% peywendiyên xwe hilweşand.
- Pargîdaniyek ku bi tevlîheviya danûstandinên danûstandinan û bendên 50% ve hatî berê û 50% ji wan re paşîn wê dê bi% 96.7% û bendên 3.3% bi dawî bû.
- Pargîdaniyek ku bi tevlîheviya danûstandinên danûstandinan û bendên 30% heta berê û 70% ji destpêka paşîn ve dest pê kir, wê bi 92.5% veberhênanê û 7.5% bendên xwe hilkişand.
- Pargîdaniyek ku bi tevlîheviya danûstandinên danûstendinê ve destpê kir 10% bi berê û 90% ê paşîn wê dê bi 76.3% veberhênan û 23.7% bendên xwe hilweşand.
Çiqas hê bêtir neheq e ku ev beşan di van portfolios yên stok û bendeyan de dê bi awayekî "superwinners" re, ji bo kêmbûna demek çêtirîn ve girêdayî ye. Lêberhênerên bêkaran pir caran nerazîbûn ku çiqas pir girîng e ku têkiliyên mathematîkî yên vê fenomenê bi tevahîhevkirina dewlemendiya dewlemend in. Bi awayekî awayî, rêbazek hinek hûrgelan dê dişewitînin. Di gelek rewşan de, ev ê dîsa jî dîsa vegera erênî, wekî Eastman Kodak xwedan xwediyê bargiraniyên demdirêj kir ku piştî bihayê firotanê zû derbas bû, rastiyek ku gelek pisporên nû yên ku ji bo têguhestina vegera tevahî de fêm nakin fêm dikin. Ji aliyê din ve, hinek firotan - gelek caran fîrmên ku hûn nikarin pêşiya demdirêj nabêjin - wê hêjî hêviyên bêtir zêde, ewê her tiştek ji avê avêtin, vedigerin vegerandina malpera giştî.
Wek mînakek navdar e ku ev gemek dîwarê Wall Street, Voya Karirkerên Rêveberên Voya yê berê, berê berê wekî asgêra Rêberê Rêveberên ING naskirî ye. Ew di sala 1935ê de dest pê kir. Birêveberê portfîlm berpirsiyar kir ku ew yek kompîtûka 30ê şîrketên şîn aşik hilbijêrin , hemî ku heqê dravan bistînin . Di nav sala 1935 de di sazkirina wê de di navbera 1935 de û de, niha, ew bi awayekî veguherî ve tête kirin ku ew fonên çavkaniyên hûrgelperwerî nebînin (ev ji ber ku fonên çavkaniyê, heta heta S & P 500 fînansên fînansê, tevî ku veberhênanê bazirganî ne nebe, wêjeyê li dijî vê yekê. Ew di heman demê-ê de Dow Jones Navnetewî ya Navîn û S & P 500 pevçûn kir. Bi rêya mergers, dagirkeran, spîn-dûr, parçebûn, û bêtir, fona pargîdaniyek bi kûrahiya xuyaniyê ya 22 zindî dest pê kir. 14.90% ji sermayeyên Yekbûyî Pasîf, Mobilê ya Rûsyayê, 11.35% li Berkshire Hathaway ve tê vexwendin, şîrketê yê Warren Buffett , ji sedî 10.94% li Exxon Mobil, beşek împaratoriya Petrolê ya John D. Rockefeller ve tê vexwendin, Li Chexron, beşek din, ji Chevronê yê John D. Rockefeller yê împaratoriya Petrolê ya kevin yê 5.68%, li ser Procter & Gamble li seranserê mezintirîn cîhanê ya herî mezin mezin û 5.52% li Honeywell, titan industrial. Di nav deverên din de AT & T, Dow Chemical, DuPont, Comcast, Giştî Giştî, û heta ku bazirganê Foot Footer jî firotanê. Bacên deverdar pir mezin e , bi awayekî veberhênanê ji bo veberhênanê û kiryaran bistînin .
Çi Point of All This Data Li Role Of Stocks û Bondên Çargoşe ye?
Di heman demê de ji bo ku ji we re ji kêf re hez dikin ku ji bo veberhênana xwe hez dikin, hin derheqên dersînor ji derbarê pêşniyarên dîrokî yên cuda yên mûzeyan û girêdan de li portfellof hene. Ji bo alîkariyê we, tenê çend hindik in:
- Stocks û girêdan di bin şertên pargîdaniyê de karanîna wan karanîna cûda cûda cûda dikin. Ew dikare xemgîn bibe ku biçe yek yek an jî din, lê ev kêmtir be şêwirmendî ye.
- Heke dîroka paşîn xwe veguhestin, ew e ku bêjin ku ew beşek girêdayî beşê di veberhênana tevayî ya veberhênanê, bêhtir bihêztir, wekî wekî şertên navîn nirxandin, dê portfêlê te be. Lêbelê, ev ê pir caran dibe ku heqê rêjeya rêjeya mûçeyên jêrîn. Ji aliyê din ve, aboriya hestyariya mirovan nîşan dide ku mirov bi pêvajoya demdirêjtirîn çêtir dibe ku dema volatility kêm e, wateya ku ew dibe sedema encamên rastîn ên rastîn li ser xwezayê xwezayî li ser bandora mirov; pir caran xwestekek çewt e ku "tiştek bikî", dema ku gelek xercan di dema hilweşandina bazarê de winda bû.
- Gelek rêjeya balkêşiya gazayî ya gazê ya gelemperî, girêdan ji hêla boriyên dahatir ve ji hêla bazirganî ve zêde dibe, ji bo firotina bêhtir kredî dibe ku dikare were bihistin, lêbigere, qelandî, an jî rizgar kirin. Em di çarçoveyê de ye ku ne bi gelemperî û ne, hebe, dereke mezin, nayê zanîn. Heya nebe di dehsala paşerojê de hewaya rêjeya rêjeya zehf e.
- Stocks, bi tevahî, ji hêla girêdanên ku dirêjtirîn demdirêj, çêtirîna stokên di portfêlê de çêtir dibe, pir ji hêla tevlêbûna mîrasê mezin dibe heya heya ku pargîdanîya xwediyê pargîdaniyê hilbijartî ye (ew e, hinek hûrgelan difiroşin ku ji hêla hûrgelên din ve zêde bikin ku vegerin destnîşan, hûrdestê xwestin).
- Bend salan pir xerab in. Ew tiştek e ku ew li ser kaxezê binêrin lê wek kesek ku bi qaîdeyên kitêba pirtûkên pirrjimar bi pir dijîn, ji wan re têkoşînek cuda ye, wekhevî digel di navbera pirtûkek li ser pirtûka xwendinê û bi rastî jî bi riya xwe re dimîne li ser te. Di demeke yek de ku di rastiya xwe de diyar kir ku di daneyên ku em li ser vê yekê behsa nîqaş kirin, tenê ji ber vê yekê ji ber ku çiqas bihevre û bêtir tengahiyek yekem-a-600-salê tengahî bûye ku di astengiyek mezin de ev bû hejmar, 1973-1974 e. Ji bo veberhênerên wekhevî li ser kaxezê xemgîn bû, lê hêla veberhênanên dirêj yên dirêj ve dewlemend ji hêla bihayên bazaran ve kirîn. Ma hûn nizanin ka ew dixwaze mîna wisa ye, û çawa dibe ku hûn ji bo tiştên ku bêhtir bêdeng bikin, da ku bibînin ku% 50 dewlemendiya we ya di çavê çavê winda kir. Di sala 1987 de çewtiyek din ye. Dema ku min di vê bûyerê de dema ku ez bi qewimîna demdirêjî ya PepsiCo û Kompaniya Koca-Cola li ser blogê xwe yê bi qewimî çêdike ku çiqas windakirinê winda bûn. Heke hûn nikarin rastiya xwe nekin ku tiştên mîna vî awayî we wek we wek we wekhev be, hûn ê di dema wextê bêkêmasî de neçar dibin. Çu rêvebirin ku ji ber ku ji we re bipeyivin û her kesê ku ji we re dibêje, ew e ku ew e ku hûn e ku hûn biqewiminin, ne jî hûn ewa ye, an ji we re dikişînin, an hewldana we dikin.
- Bonds bi piranîya xwepêşandanê di gelemperestê de gelek caran nexşîner e - carinan ew bi xemgîn in pirrjimar dibin, bi taybetî jî ku Dewletên Yekgirtî yên standard û zêrîn derxistin û wextê xwe li ser vê yekê nirxandiye ku ew ne rêjeya wateya balkêş e ku ji bo bacê û enflasyon - lê belê rastiya ku ew wek şêweyek xizmeta sîgorteya dermana mezin a tevahiya xwe ya taybetî ye. Bi zûtirîna dema pêwendiya pêwendiya peywendiya peywendiya pêwendiyê di dema dem de dema ku barkirina bazirganî li beşek rastîn, nirxên xweser ên xwe, hûn dikarin di dema herî xirabtir de mîrasê xwe xilas bike. Di rastiyê de, wek ku wek dengek dijwar e, hûn dewlemendtir in, hûn dibe ku hûn ne bi rêjeya kredî û rezberên mezin ên wek sedî pargîdaniya tevahiya portfêlê hene. Ji bo vê mijarê de bêtir fêr bibin, Bixwîne Pirtûka Pirtûka Xweya Min Çiqas Pêdivî ye ? , ku ez di hin agahdariyê de gotûbêj dikin.
Li balyarneyek dawîn, dema ku hûn tevlîhevkirina danûstandinên danûstendinê û bendên hilbijêre ku hûn bala bala têgihîştina rêveberiya bacê bikişînin girîng e ku ew dabeşkirineke erêkirî ye . Di heman rengan de heman stok û girêdan de, di heman bergeyên bacê de, dibe sedema hilberên net neteweyên neteweyî yên cuda yên li ser avahiyên li ser kîjan wan ewlehiyê têne kirin. Ji bo nimûne, ji bo malbata ku dahatiya baca bihayê bilind dibe, berjewendiya pêwendiyê hema hema hema rêjeya dravê kredî heqê du qezencê ye. Ew ê wateya ku girêdan û deynên dahatiyên bilind ên bacê yên li taxên bacê yên wekî IRPLE SIMALE-ê ve girêdayî ye ku hesabên nexşeyê di nav hesabên brokerê de , herî kêm bi gengaz e û hewceyê ku hûn di rewşên ku hûn rûyê rûyê rûyê xwe re şêwirmend be di jiyana we de Wusa jî, hûn qet carî wekî peywendiyên şaredariya bacê yên di Roth IRA de tiştek nekin .