Hîndav û Lînansê çi dikin? Dîrok û Îro

Di navbera S & Ls û Bankên din de Cihê çi ye?

Vebijêrîn: Savings and Loans (S & Ls) bankên taybetî yên ku ji bo kirina xaniyê xweras a kirêdar dibe. Ew teserûfa karanîna sîgorteya sîgorteyê (FDIC) ji hêla sîgorteyê têne sîgortekirin ji bo mûzgeyên fonan. Gelek dixwest dixwazin ku ji bo sîgorteyê têne danûstandinên kêmtir kêmtir qebûl bikin. Ev destûr da ku bankan bi rêjeyên faîzê kêmtir li ser mûçeyan, û dîsa jî qezenc be.

S & Ls ji hêla 30 salan ve tê de dirêjtirîn peyda kirina maldêriyetê zêde dibe. Ew pêdiviyên mehane kêm dike, hewceyê hewceyê betal bike, û malbata destûrê dide ku malên mezin bigirin. .

Dîrok

Beriya dîskêşiya mezin ya mezin , mirinên deynî 5 - 10 salî bûne ku were were refandin kirin an jî bi pereyê balonek mezin ve tê dayîn. Bi sala 1935, 10% hemî xaniyên Dewletên Yekbûyî yên ku di şerta wan de dijwar bûn, û bihayên xaniyê xwar dikin. Ji bo qezencê rawestandin, New Deal van tiştan kir:

1. Karbidestiya Lînanserê Malê (HOLC) ji mîlyonên mûzîkî derxistin ji bankan ve kir, ew ji wan re demek dirêj ve, guherîna rêjeya mortgage ya ku îro dizanin, û wan veguherand.
2. Rêveberiya Xanî ya Federal (FHA) di sîgorteyê deyn kir.
3. Saziya Neteweyî ya Mortgage (FNMA) ji bo mirinên duyemîn ava kir.

Her weha ji bo van mûzgarkirinan xilas û diravên xweş kirin. Ev guhertin di bersiva aborî ya aborî de bûn, lê ew bi gelemperî di Dewletên Yekgirtî yên Dewletên Yekbûyî de zêde bûn.

Di sala 1944 de, Birêvebiriya Xweser a bernameya sîgorteya mortgage ya ku ji dayîn kêm kêm kirin. Ew ku ji bo xeterên şer vegeriyan vegerand ku da ku di nav deverên xaniyan bikirin. Ew çalakiya aborî ya di pîşesaziya avahiyê de çêkir.

Di tevî 60s û 70s de, hema hemî miriyan bi S & Ls ve hatine belav kirin.

Hûn ji bo bernameyên van federalî, ji xwedan xwediyê malbata 1940 di sala 1940an de ji sala 1980ê ve ji 64% ve rabû.

Di sala 1973-de, serokkomar Nixon ji inflasyonê herî zêde kir ku bi dolar dolar ji jêdera standardê zêrîn veşartin . S & Ls nikarin rêjeyên bazirganiyê nekin ji bo enflasyonê biparêzin, da ku ew hesasên xwe ji bo hesabên bazarê yên ku bisekinin. Ew ji sermayeyê erê kiribû ku ew hewce ne ku ji bo mortgaran kêm kêm. S & Ls kongreya ji bo qedexeyên jêbirin pirsîn.

Di 1982'an de, Rêveberiya Reagan ji Garn-St ve derbas kir. Qanûnên Germain Depository. Pêwîst ku bankên rêjeya erênî li ser dezgehên rizgar, bilindkirina bazirganî û deynên karsaziyê , û rêjeyên bacê yên kêm . S & Ls li qada sîteyê û deynên bazirganî yên spekulîkî ve kir. Di navbera 1982 û 1985'an de, van şirketên 56% zêde bûn.

Pevçûn ji van veberhênanê dest pê kir ku nîvê nîvê neteweyên neteweyî. Wek bankên jêr ket, sîgorta dewletê û sîgorta dest pê kir ku ji pêdiviyên sermayeyên hewceyê hewceyê hewce dike. (Serçawe: Richard K. Green û Susan M. Wachter, "Li Amerîka Mortgage di dîroka dîrokî û Navneteweyî ya Navneteweyî," Zanîngeha Pennsylvania, di 21ê Îlonê de)

Di sala 1989 de, Birêveberiya Bush yê yekem pîşesaziya Enstîtuya Financial Reforms , Replovery, û Enforcement Enforcement ( FIRREA ) derket derve.

Ew 50 milyar dolaran danûstandin ku bankên neyên girtin. Ew destûra bankeya Reqolê ya RTC (RTC) ava kir ku ji bo veberhênanên bankê veşartin, bi karanîna dravên bi rexeburse bikar bînin. FIRREA S & Ls qedexe kir ku ji deynên bêhtir rexne dike. Ji bo bêtir, Têkoşîna Saves û Lînansê binêre .

Saves û Lans û Krîziya Fînansê

Wek bankayên din, ji alîyê Glass-Steagall veberhênana veberhênanê veberhênanê veberhênanê û bazirganiya bilind-rîsansê dibe ku ji bo vegerandina rêjeya bilindtirîn. Rêveberiya Clinton ji Glass-Steagall vekişand ku da ku bazarên Amerîkî ku bi bankeyên navneteweyî ve bêtir bi rêbaz re hevrik bibin. Ji bo vê destûra bankan ji bo veberhênanên FDIC-ê vebirin ku ji bo derfetên xetereyên rîsk ên vexwendin.

Pirrjimar ji van ewlekariya mîkro-parastî bû . Bankên mirinên ji Fannie Mae an jî Freddie Mac , ji wan re bundled kir û wan veberhênerê din li ser bazarê navîn firotin .

Gelek fînansên hedge û bankeyên mezin ên ku ji wan re mirinê veguhestin û veguhestin. Ew li dijî pîvana default default credit. Daxwaz ji van ewlehiyê gelemperî bû ku bankan ji her kesî û her kesî firotin dest pê kir.

Her çiqas baş bûn, heta ku bihayên bihayê dest pê kirin 2006. Ji bo bêtir, Krîzeya Demokrasî ya Fînansa 2008ê bibînin.

Îro û Diran

Di FDIC de, di 2013'an de, tenê 936 Savings and Loans bûn. Ajansa nêzîkî nîvê wan çavdêr kirin. Îro, S & Ls mîna bankREA.

Washington Mutual di sala 2008 de banka herî mezin û bacê bû. Ew di dema krîza aborî de dema ku ew li ser bazara navîn ya duyemîn veguhestin, ku hilweşandibû nabe, hewa çû. Dema ku Lehman Birayên mûçik bûne, Dîmên WaMu dagir kirin. Wan di 10 rojan de li ser 16.7 milyar dolaran kir. FDIC li WaMu vekir û ew ji JPMorgan Chase ve kir, ji bo 1.9 milyar dolaran.